Pourquoi BQK a-t-il soulevé l'intérêt pour le crédit?

La Banque centrale du Kosovo (BQK) pour la première fois est probablement montrée et essaie de faire payer d'urgence à la Banque centrale européenne (BQE) l'obéissante “”, alors que, encore, sans diffuser publiquement et publiquement les avertissements de la BEC d'augmenter les taux de crédit, le conducteur vous a averti d'augmenter les taux d'intérêt au Kosovo. Le BQK, le suivi a montré sourd “” aux demandes permanentes de la clientèle et des associations bancaires internationales de réduire et d'assimiler à peu près les intérêts bancaires à ceux d'autres pays, et a maintenu obstinément les taux d'intérêt pour tous les types de crédit plus élevé en Europe.

Maintenant, suite à l'avertissement de la BCE d'augmenter les taux d'intérêt de crédit, courir furieusement pour avertir l'augmentation rapide des billets de crédit - même si trop élevés - pour les pauvres Kosovars. Au cours de ces 23 années, depuis la mise en place du système bancaire du Kosovo, le BQK a non seulement répondu à l'intérêt des banques européennes, mais il a maintenu obstinément l'intérêt de toutes les banques commerciales du pays à son plus haut niveau pendant des décennies.

Au début des années d'après-guerre, les banques du Kosovo avaient appliqué des intérêts sur les prêts de 24 à 25 %, puis de 15 à 16 % et plus étaient le quota d'intérêt pendant des décennies dans les banques commerciales du Kosovo, alors que même lorsqu'elles débarquaient il y a un peu 3 à 4 ans, elles demeuraient nettement plus élevées en Europe.

Entre-temps, il y a encore des cas parmi les institutions microfinancières opérant au Kosovo avec l'admission de la CEC, ce qui continue d'être jusqu'à 41 pour cent, ce qui est, bien sûr, les poignards au-delà et plus que même des coupables islamiques. Et maintenant, la CEC, sans perdre un moment de temps, court et court en public et ne fait pas trop de supposition une fois de plus répandre l'obéissance, la servilité et la partialité transparente aux intentions des banques commerciales d'augmenter encore les taux d'intérêt.

En fait, les banques commerciales, qui affectent le Kosovo (sur un total de 11 Sosh, 9, sont hors du pays), mais pour l'instant elles sont en silence total et qu'aucun mot n'a été entendu sur l'avertissement de la BQK de nouveaux taux d'intérêt bientôt, elles n'ont jamais été alignées et n'ont jamais laissé de cas sans exiger des taux d'intérêt et des prix accrus des services bancaires.

De cette manière, le Kosovo continue d'avoir les taux d'inertes les plus élevés en Europe, si oui, mais aussi au-delà, ainsi que les prix les plus élevés pour les services bancaires. Et, alors que notre pays continue d'être un champion au niveau de l'intérêt élevé et des prix énergétiques des services bancaires, ces jours-ci, la BQC, qui est sous la supervision du système bancaire du pays et la protection des intérêts des Kosovars, a de nouveau averti une augmentation rapide des taux d'intérêt de crédit.

Alors que le raisonnement de la CEC sur cet avertissement, non seulement pour les observateurs et les connaisseurs et les circonstances des développements bancaires se révèle absurde, très instable, voire cynique. C'est ainsi que la CCE fait valoir la demande d'avertissement d'augmentation des taux de crédit à “Rapport sur la stabilité financière” “... les coûts de maintien de la liquidité seront remis en question en augmentant les taux d'intérêt mondiaux transmis directement par le financement des banques mères. Les politiques monétaires de certaines banques centrales n'ont fait que contrebalancer l'inflation en augmentant les taux d'intérêt de base. La BCE s'est montrée réticente à intervenir et à modifier la politique monétaire au cours de la première moitié de 2022, en grande partie en raison de l'impact attendu d'une augmentation du coût du financement dans certaines économies de l'UE ( récession potentielle) et d'un nouvel affaiblissement de l'euro”.

Selon la CCE “, les variations des taux d'intérêt de la BCE affecteront indirectement les coûts de conservation de la liquidité et des coûts de financement dans le pays. De plus, malgré les niveaux élevés de liquidité au niveau du secteur, la majorité des banques ont noté une baisse du rapport de liquidité par rapport à l'année dernière, dont certaines avec une baisse plus marquée”. Bien sûr, ces estimations de la CCE, qui sont assez disunitables, et en particulier pour le déclin de la liquidité des banques du Kosovo cette année (est précisément connu pour augmenter les bénéfices nets de chaque banque commerciale du Kosovo même par rapport au même mois de l'année dernière) au cours de cette période sont un avertissement direct pour augmenter les taux d'intérêt, ainsi que les meilleurs en Europe. L'échec de la demande de nouvelles dagues de la CCE est mis en lumière lorsque les énormes profits des banques commerciales du Kosovo à toutes les périodes de l'année (trois mois, six mois, neuf mois et une année), qui sont exclusivement le résultat de prix très élevés jusqu'aux services bancaires et toujours des revenus élevés dans les banques commerciales et inintelligibles, même au-delà des arriérés illégaux, institutions de microfinance.

Selon les données de la CCE, les banques commerciales du Kosovo pour les quatre mois de cette année ont gagné 44,6 millions d'euros. Entre-temps, les connaisseurs de l'évolution des activités bancaires dans le pays estiment de manière assez différente les affirmations de la BQK selon lesquelles “contre le taux de liquidité élevé au niveau sectoriel, la plupart des banques ont noté une baisse du rapport de liquidité par rapport à l'année dernière, parmi lesquelles certaines avec un accent moindre de”.

Albulen Kastrati, professeur d'économie, a déclaré au Bulletin économique que la liquidité des banques commerciales au Kosovo est relativement élevée et stable. Selon le Regiment for the Risk Management of Lyquidity, le taux de liquidité obligatoire que chaque banque du Kosovo devrait détenir est d'au moins 25 %, alors que les données de la CCE montrent que ce taux est actuellement de 32 % ou plus que l'élément minimum”. Par conséquent, selon Kastrati, les banques commerciales, de manière réglementaire, ont la possibilité de réduire la liquidité en l'utilisant pour les investissements.

Selon elle, la baisse des liquidités bancaires s'est produite pour ces raisons : Premièrement, l'ouverture rapide de l'économie et la croissance économique de 7% en 2021 ont accru l'optimisme des banques commerciales quant à la capacité de rendement du crédit, de sorte que le crédit a augmenté rapidement. En juin 2022, les prêts ont enregistré la plus forte croissance annuelle de 17,4 %. Deuxièmement, les banques commerciales du Kosovo ont systématiquement accumulé des liquidités excessives, qu'elles ont réorientées vers des investissements dans des titres précieux (dans le pays et à l'étranger) et dans des dépôts à l'étranger.

Au cours des deux dernières années, une partie de cette liquidité a été utilisée pour libérer un volume de crédit plus important.

Troisièmement, en 2022, le niveau des envois de fonds peut être inférieur à celui de l'année dernière, de sorte que les envois de fonds peuvent également jouer un rôle dans la baisse des liquidités bancaires. Albulen Kastrati, répondant à la question du Bulletin économique selon laquelle “a est susceptible que dans la plupart des banques commerciales du Kosovo, il y ait une baisse de liquidité, en mois ou en périodes où les bénéfices nets à financer <x1) sont enregistrés, a expliqué que les banques du Kosovo ont toujours eu une variété suffisante (exactement assez d'argent), parce que plus de loi, ce sont les seules institutions financières qui ont le droit d'accepter les dépôts des citoyens.

Par conséquent, même si le taux d'intérêt des dépôts tombe à zéro, les banques disposeront encore de suffisamment de dépôts, respectivement, de liquidités suffisantes, car les dépôts doivent être distribués par l'intermédiaire des banques.

La réduction de la liquidité signifie que les investissements des banques dans de nouveaux prêts et d'autres investissements ont augmenté.

Kastrat dit que les bactéries gagnent peu ou rien en actifs liquides (par exemple, si elles les déposent dans d'autres banques en Europe, elles perçoivent les principaux revenus des intérêts au crédit. Par conséquent, l'utilisation d'actifs liquides pour augmenter les prêts libérés dans l'économie entraînerait naturellement des bénéfices plus élevés pour les banques, en particulier à des niveaux aussi bas de prêts non alignés.

Économie Le professeur Albulen Kastrati a hâte d'expliquer au Bulletin économique la raison d'être de la CCE pour une augmentation rapide de l'intérêt pour le crédit.

Selon elle, sur 11 banques commerciales au Kosovo, 9 sont étrangères. Les banques étrangères dictent la stratégie commerciale des banques au Kosovo. Les banques mères sont principalement en Europe.

Actuellement, dit le professeur, les banques mères en Europe sont confrontées à des coûts de liquidité plus élevés, respectivement, parce que la Banque centrale européenne a augmenté le taux d'intérêt de base pour les banques de la zone euro.

La croissance du taux de base souligne que les banques commerciales en Europe augmenteront également les taux EUIBORI. EPIBORI est le taux d'intérêt avec lequel les banques européennes se prêtent des prêts. Les banques du Kosovo se réfèrent aux taux EURBORI comme s'ils étaient de base (modèles confessionnels). Par conséquent, le taux d'intérêt sur le crédit devrait augmenter avec la croissance d'EURIBR.

Toutefois, les taux d'intérêt sur le crédit devraient augmenter non seulement parce que la CCE a mis en garde contre cette croissance, mais aussi parce que le taux d'inflation au Kosovo est actuellement deux fois plus élevé que le taux d'intérêt moyen sur le crédit. Cela signifie que les citoyens paient vraiment des taux d'intérêt négatifs sur le crédit, ce qui signifie qu'ils gagnent alors que les banques perdent. Cette situation s'applique aux prêts consentis au cours des dernières années, lorsque le taux d'intérêt sur le crédit est établi en présumant une inflation d'environ 2 % (comme il l'est depuis près de 20 ans).

Quoi qu'il en soit, même s'il s'avère que la CCE, cette fois encore, n'a pas rendu publiques les véritables raisons de nous avertir d'un retour des appels de crédit, des taux d'inertes accrus se produiront également dans notre pays. Ainsi, les créanciers devaient se préparer au coût de nouveaux intérêts, bien sûr sur leur budget de retour ainsi que les pauvres. Toutefois, le nouvel intérêt s'ajoutera à un nombre encore plus important de banques commerciales et d'institutions de microfinance installées au Kosovo.